Tim Bollerslev

概述

Tim Bollerslev 是丹麦经济学家，因提出 GARCH 模型而闻名，这是金融计量经济学中最重要和广泛应用的波动率建模工具之一。

关键内容

1. 背景与教育：1958年出生于丹麦哥本哈根，在丹麦完成本科教育后赴美深造，师从 Robert Engle（ARCH 模型创始人）于加州大学圣地亚哥分校攻读博士学位。

2. 主要贡献：在博士论文阶段（1986年）发表了题为"Generalized Autoregressive Conditional Heteroskedasticity"的开创性论文，提出了 GARCH 模型。这一模型解决了 ARCH 模型需要大量参数才能刻画波动率长期持续性的问题，仅用三个参数就实现了原来需要几十个参数的效果。

3. 学术生涯：先后任教于西北大学、弗吉尼亚大学，现任杜克大学经济学 Juanita & Clifton Kreps 讲席教授。研究持续拓展波动率建模边界，包括多变量 GARCH 框架和已实现波动率等领域。

4. 学术影响：根据 RePEc 学术影响力排名，长期位列全球经济学家前50名。他的 GARCH 论文被引用超过23,000次，成为金融计量经济学引用量最高的论文之一。

来源

• 09-bollerslev-1986-garch.md — 原始论文及详细介绍

相关

• Robert Engle — 导师，ARCH模型创始人
• GARCH Model — 创建
• ARCH Model — 扩展